“支付服务“免费午餐”行将“散席””

从今天开始，低估金融的客户会注意到进行信用卡还款操作时会产生很多手续费。 事实上，此前微信、支付宝( Alipay )开始向信用卡还款收取服务费，而京东金融也将从9月1日起向超过最高免费还款额的顾客收取服务费。 至此，“batj”四大信用卡还款服务开始了收款模式。

业内人士认为，支付服务收钱是领域快速发展的必然趋势。 另一方面，随着“切断直接连接”，准备金的利息消失，支付机构的价格大幅上涨，无法承担通道费用的“烧钱”补贴。 另一方面，随着客户增长率的下降和领域结构的稳定，支付机构不再需要为平台提供免费战略。 免费取钱实际上是领域迅速发展的理性回归。 “跑马圈地”时代已经结束，未来的支付机构将在越来越多的正常商业逻辑下有序竞争。 随着c端流量的龙头，支付市场“下半场”的新课程将开通，产业网络、跨境支付将成为竞争焦点。

“四大巨头”信用卡还款都要收钱

近日，度小满金融发布通知称，2019年8月29日0时起，采用信用卡还款功能后，各信用卡还款将额外收取实际还款金额的0.1%作为手续费，客户在进行还款操作时，统一支付还款金额和手续费。

京东金融也在调整信用卡还款服务规则:从9月1日开始，同一客户每月最高可享受1万元的免费还款额，超过最高免费还款额的部分将收取0.15%的服务费。

其实，支付机构存入信用卡还款服务并不新鲜。 在度满金融、京东金融之前，微信、支付宝( Alipay )已经进行了收款标准的调整。 去年7月，微信宣布，自年8月1日起，将按各微信信用卡还款额的0.1%入账。 今年2月21日，支付宝( Alipay )也宣布，从3月26日起，将向支付宝( Alipay )偿还信用卡收取服务费。 而且，支付宝( Alipay )提供每人每月2000元的免费额度，超额部分按0.1%收取服务费。

关于收取服务费的理由，支付机构纷纷归结为价格上涨。 金融披露收款的理由是，随着业务的迅速发展，信用卡还款的综合经营价格迅速增加，从而平衡价格和业务的可持续快速发展。 微信此前表示，任何还款背后都会产生支付通道手续费，腾讯财付通一直在投入价格进行手续费补助。

价格上涨，收钱成为必然趋势

业内人士表示，支付机构开启收款模式确实与价格上涨有关，随着备付金集中入账，大量备付金的利润消失，支付机构也失去了与银行通道费用的议价权。 另外，目前支付市场的c端流量已经达到顶点，机构不需要“赔本赚吆喝”。 支付服务收款是领域快速发展的必然趋势。

事实上，支付机构的信用卡还款业务需要向银行支付一定的通道费用。 之前之所以是免费的，是因为支付机构的准备金存在于银行，会产生大量的利息，可以覆盖这部分的价格。 另一方面，支付机构携带支付存款，与银行就渠道费用有一定的议价权，可以享受汇率优惠。

“现在信用卡还款规模越来越大，支付机构在这个业务上的补贴也越来越高，如果支付准备金集中到账，大量的利息就会消失，价格受到挤压，收钱也是理所当然的。 ”。 易观支付分解师王蓬博在接受《经济参考报》记者采访时说。

央行《2019年一季度支付系统运行情况》数据显示，2019年一季度，银行卡信用总额15.81万亿元，环比增长2.67%，银行卡平均信用额2.29万元。 银行卡应偿还信用余额6.98万亿元，环比增长1.79%。 业内人士表示，机构信用卡还款通道费率几乎最高为千分之二左右。

另外，业内人士表示，退出免费模式还会延缓客户的发展。 “免费服务补贴政策的目的是获取顾客，增加顾客的粘性。 目前，移动支付客流量和交易规模都明显放缓，支付机构的免费战略无法产生更大的推动效应，收钱也是理所当然的。 ”。 王蓬博说。

艾瑞咨询最新发布的《2019q1中国第三方支付季度数据》显示，2019年一季度，中国第三方移动支付交易规模达到55.4万亿元，比去年同期增长24.7%，与去年同期相比，今年同期增速明显放缓，

苏宁金融研究院高级研究员黄大智在接受《经济参考报》记者采访时表示，从工作成绩情况看，各支付机构基本实现了年盈亏平衡、年利润，但近年来业绩增长率逐渐下降。

这一趋势也得到最近公布的支付机构业绩情况的证实。 发布了a股第三方在支付第一股拉卡拉之前登陆创业板的头半年报纸，成为行业注意领域走势的重要切入点。 数据显示，卡拉在2019年支付交易金额1.7万亿元，同比减少11%。 报告期内，企业实现营业总收入24.96亿元，比去年同期减少9.72%，净利润3.66亿元，比去年同期上升25.31%。 年，卡拉实现营收56.79亿元，同比增长103.91%。 归属于发行者股东的净利润比去年同期增长27.65%，达到5亿9900万元。 “另一方面，增量市场小，收益增长率有限，而库存市场竞争会增加价格，领域平均净利润增长率进一步下降。 ”。 黄大智说。

事实上，随着价格的上涨和流量达到顶点，支付服务收款额的“版图”正在扩大，除了信用卡还款外，零钱提现等服务也相继开始了收款模式。 业界普遍认为，未来越来越多的支付机构和支付服务项目将会加入收钱大军。

“跑马圈地”时代的结束将回归理性竞争

接受多位记者采访的业内人士表示，支付领域免费模式的终结，也是对正常商业逻辑的合理回归。 支付领域结束了迅速的扩张期，进入了竞争的后半段。 未来，b端产业网络、跨境支付将成为领域竞争的焦点。

“完善健康的商业模式，应该是有价格、有收入、有利润的。 以前支付机构的收入大部分依靠准备金利息，而一点支付服务的补贴项目，纯粹是前期用来抢占市场的“烧钱”行为，这不是正常的商业逻辑。 ”。 黄大智说。

信用卡研究者董峯在接受《经济参考报》记者采访时表示，免费模式的结束被认为是支付市场回归理性。 支付机构在场景创新、多项业务一站式处理上是肯定的，但前期无序竞争也在一定程度上扰乱了市场规则。 “从工作的角度来说，支付是应该支付的，要严格遵循金融市场的秩序”

央行副总裁范一飞日前在《中国支付清算快速发展报告( 2019 )》发布会上表示，金融供给侧结构改革正在深入推进，国民经济基础支付产业应借力，强势深化支付产业结构改革，回归支付业务本源。

从智库发布的2019年《中国第三方支付年度研究主题拆解》来看，第三方支付领域已经进入转型快速发展，在服务渗透竞争加剧的航空旅游、教育、汽车、互金等几个领域的场景中，支付机构竞争的重点是如何？ 认为是使用定制的处理方案、增值服务，提高领域顾客的利益，降低价值成本。

不仅是服务b端产业，跨境支付也成为新的竞争焦点，支付机构纷纷发力。 业内人士表示，目前，支付宝( Alipay )、微信等巨头正在部署跨境支付客户端。 例如跨境人民币业务、境外版“本地钱包”等，是服务境外旅游、留学的客户和部分境外本地客户，许多其他中小支付机构聚焦跨境商家。